Modern Portfolio Theory, + Site web : Fondations, analyse et nouveaux développements par Jack Clark Francis et Dongcheol Kim est un manuel de langue anglaise destiné aux professionnels du secteur financier. Cet ouvrage de référence traite des principes fondamentaux et des développements récents de la théorie moderne du portefeuille.
Le livre propose une analyse approfondie de la théorie moderne du portefeuille (MPT), y compris les concepts de base du calcul des probabilités et de la théorie de l’utilité, ainsi qu’une discussion détaillée de l’œuvre novatrice de Markowitz. En outre, des extensions telles que le Capital Asset Pricing Model et la Arbitrage Pricing Theory sont abordées. Des sujets actuels comme la cotation décimale, le trading à haute fréquence et le trading algorithmique sont également discutés en lien avec la MPT. Le site web associé contient des fichiers Excel permettant de calculer et d’afficher graphiquement des portefeuilles de Markowitz efficaces avec des actifs sans risque et des actifs risqués.
Le contenu s’inscrit dans des domaines tels que l’investissement et les valeurs mobilières, ainsi que la finance et la comptabilité. Un livre essentiel pour toute personne souhaitant approfondir la théorie du portefeuille et les nouveaux développements dans ce domaine.
Série : Wiley Finance