La théorie de l’arbitrage en temps continu, écrite par Tomas Bjärk, est un manuel destiné aux étudiants avancés et aux professionnels de la finance mathématique et de l’économie. Il traite de la théorie probabiliste de la tarification en temps continu et de la couverture des produits dérivés financiers, en accordant une attention à la fois aux approches classiques et modernes.
Description
Ce livre associe de solides bases mathématiques à des applications en économie et introduit de nouveaux sujets dans la théorie de l’équilibre. La quatrième édition s’étend avec la théorie de l’équilibre dynamique et des chapitres sur les marchés incomplets, incluant des techniques telles que la transformation d’Esscher et les bornes du « good deal ».
Avec des exemples détaillés, des exercices et des explications claires, cet ouvrage de référence traite séparément à la fois la méthode de la couverture delta et la méthode des martingales. Il propose ainsi une introduction accessible, mais complète, à la théorie de l’arbitrage et de l’équilibre pour des lecteurs ayant des niveaux de connaissances variés.
Spécifications du produit
- Auteur : Tomas Bjärk (professeur de finance mathématique, Stockholm School of Economics)
- Éditeur : Oxford University Press
- Date de publication : 2019-12-18
- Nombre de pages : 592
- ISBN : 9780198851615
- Thème : Investissement et valeurs mobilières
À propos de l’auteur
Tomas Bjärk est professeur émérite de finance mathématique à la Stockholm School of Economics. Il est connu pour ses travaux dans le domaine des modèles de théorie des taux, des mesures de martingale et du contrôle incohérent dans le temps.
Il a été président de la Bachelier Finance Society, co-rédacteur en chef de Mathematical Finance et a siégé activement dans diverses commissions de rédaction scientifiques.